横琴和万山区都有税收优惠政策，其中横琴主要税收政策：

1、双15，符合条件的企业享受企业所得税不超15%，符合条件的个人，个人所得税不超15%，超过部分免征；

2、针对澳资企业有专项补贴，实行澳人澳税。

3、享受横琴税收优惠政策都需要在横琴实际经营、买社保，并符合企业所得税优惠目录或者鼓励目录。                                                   

万山区主要税收政策：税费返还，先交后返，返还比例5%-10%不等，条件相对宽松。                                                                                           

综上：如果企业符合横琴优惠条件，在横琴享受税收优惠比较大；如果不符合横琴优惠条件，企业纳税比较高，可以选择万山区，享受税费返还。